Dlaczego trudno zarobić, gdy indeksy są na szczycie?

Dlaczego trudno zarobić, gdy indeksy są na szczycie?

Nadwyżka budżetowa po wrześniu wyniosła 3,8 mld zł – podało we wtorek Ministerstwo Finansów. W mediach słyszymy, że budżet Państwa jest na rekordowym od lat poziomie. Frankowicze mają powody do zadowolenia, bo kurs ich „ukochanej” waluty powraca w okolice poziomów z końca 2014 roku. Bitcoin, którego wiele osób nie widziało na oczy bije kolejne rekordy popularności, przyciągając tym samym spragnionych zarobku amatorów inwestowania. Jak czytam każdego dnia tego typu wiadomości, myślę … jest dobrze. Spoglądam więc na wykresy indeksów giełdowych. Te wydają się potwierdzać powszechnie panujący optymizm. WIG i mWIG40 są na najwyższych poziomach od 10 lat! Czuję się sfrustrowany. Jest tak dobrze, a ja nie zarabiam. Dlaczego tak trudno jest zarabiać, gdy indeksy są na szczycie?

Przeglądając różnego rodzaju fora internetowe, czytając wpisy na grupach społecznościowych odnoszę wrażenie, że podobny dylemat mają inni inwestorzy. Niby wszystko ładnie, pięknie a pieniędzy z portfela ubywa. Każdy z nas jest przekonany, że posiada akcje mocnych fundamentalnie spółek, z perspektywami wzrostów na kolejne miesiące. Ja też tak myślałem, do czasu gdy na kolejnej spółce zaliczyłem blisko 30% stratę.

Eko Export – niezrozumiałe zachowanie kursu

Dla osób które aktywnie śledzą mój profil w mediach społecznościowych nie będzie tajemnicą, że chodzi o spółkę Eko Export. W kwietniu zakupiłem 2000 szt akcji po średniej cenie 11.10 PLN. Od tego czasu poziom ten był testowany 4-krotnie, za każdym razem obrona z sukcesem. Tym bardziej utwierdzało mnie to w przekonaniu, że kupiłem spółkę w dobrym momencie a wybicie nowych szczytów to tylko kwestia czasu.

Wykres Eko Export – 6 miesięcy

To co stało się z kursem w październiku nie wymaga żadnego komentarza. 5 spadkowych sesji z rzędu sprowadziło kurs w okolice 5-letnich minimów. Dlaczego? Nie wiem. Być może ma to jakąś zależność z dobrymi wiadomościami jakie spółka przekazała w ostatnim czasie.

  • Przedłużenie kontraktu z Grupą firm z branży motoryzacyjnej na rok 2018 – kwota dostaw to ca. 617 tyś EUR, tj. ca 2.6 miliona PLN
  • Dostawy mikrosfery na rynek Europy Płn. ( Szwecja, Norwegia, Finlandia, Dania ) na rok 2018 – całkowita wielkość dostaw dla kilku klientów na rok 2018 to ca 3,2 mln EUR, tj. ca 13,7 mln PLN
  • Potwierdzenie zamówienia na rok 2018 od wieloletniego Partnera z Niemiec ( branża wypełniaczy) na dostawę mikrosfer białych i szarych różnych frakcji – wielkość zamówienia to 1 532 160 EUR to jest ca 6,48 mln PLN.
  • Pozytywna ocena formalna i merytoryczna wniosku o dofinansowanie.
  • Otrzymanie zamówienia na rok 2018 od firmy 3AComposites GmbH, Niemcy. – kwota zamówienia to 496.800 Euro, tj. ca 2,1 mln PLN.
  • Podpisanie listu intencyjnego z partnerem japońskim – dotyczy marketingu i dystrybucji mikrosfer  wśród koncernów japońskich działających w Japonii oraz poza jej granicami.
  • Rejestracja przez Sąd podwyższenia kapitału i zmian w statucie Emitenta
  • Zamówienie od Koncernu z branży metalurgicznej z Niemiec na rok 2018. – Wartość kontraktu rok wynosi 1 655 480 EUR, tj. ca 7,0 mln zł.

Dla mnie sytuacje zdecydowanie nie zrozumiała. Pozbyłem się wszystkich akcji po 8.00 (podczas 4 spadkowej sesji) zaliczając tym samym kolejną w tym roku stratę. Wiem, że potem kurs trochę dobił, ale w chwili obecnej jeżeli nie wiem o co chodzi to wolę stać z boku.

W październiku w portfelu pojawiały się 3 nowe pozycje. Ursus, Bank Handlowy (na podstawie sygnału ze Squaber’a) i ponownie LiveChat. Poniżej przegląd sytuacji na walorach które aktualnie posiadam.

Braster – porażka roku

O spółce Braster pisałem już nie raz. Przyznaje – nieudana transakcja i wszystko wskazuje, że to będzie największa moja porażka w tym roku. Pod koniec września pozbyłem się części pakietu jaki trzymałem w nadziei że kurs jednak odbije. Tak się nie stało, a całkowita stratę na tej inwestycji wyniosła ponad 16 300 PLN. Boli i to bardzo, tak bardzo że nie wiem co mam jeszcze w tym temacie napisać.

Ursus – czy to już koniec korekty?

Kurs akcji producenta ciągników znajduje się w długoterminowym trendzie wzrostowym, który od maja 2017 roku poddaje się korekcie. Wydawać by się mogło, że potencjał spadkowy został wyczerpany, kurs dotarł do szczytów z połowy 2015 roku, a to może być okazją do zajęcia długiej pozycji. Być może trochę spekulacyjnie, ale ja taką pozycję nadal trzymam i czekam na rozwój sytuacji.

Bank Handlowy ***

Akcje Banku Handlowego zakupiłem po otrzymaniu sygnału od Squabera. Moment wejścia zaznaczyłem zieloną linią i jak widać na razie kurs jest powyżej tego poziomu. Patrząc na cały sektor bankowy spodziewam się dobrych danych na koniec roku wiec upatruję szans na dalszy wzrost waloru.

LiveChat – walka Byków i Niedźwiedzi

O zamiarze zakupu akcji LiveChat pisałem w moim ostatnim wpisie. W momencie gdy kurs dotarł do zakładanego poziomu 45,50 PLN wrzuciłem do portfela 1000 szt. Aktualnie sytuacja na wykresie nie jest idealna, toczy się walka na poziomie 45.00 – 48.00 PLN, jednak nadal trzymam się przyjętego scenariusza i oczekuję odbicia z tych właśnie poziomów.

KGHM – ulubieniec inwestora?

Miedziowy gigant to ulubieniec chyba każdego indywidualnego inwestora. Wiele osób straciło spore pieniądze na akcjach tej spółki, ale równie wiele te pieniądze zarobiło. Ja należę do tej drugiej grupy (w zeszłym roku inwestycja ze zwrotem 16%). Aktualnie kurs porusza się wzdłuż dolnej linii kanału wzrostowego. Kurs na przestrzeni ostatnich sześciu miesięcy testował tą linią już 5-krotnie, jak dotąd z sukcesem. W portfelu Obserwatora znajduje się 400 szt akcji, wiec uważnie obserwuje sytuację licząc na przebicie poziomu 130 PLN.

Bowim ***

Bowim to druga spółka, która trafiła do mojego portfela po sygnale od Squabera. Akcje zakupione na początku sierpnia po cenie 4.00 PLN. Nie pamiętam dokładnie jak wyglądał wówczas wykres, ale wydaje mi się, że poziom, który obecnie jest zaznaczony na czerwono w momencie zakupów był szary. Nie wychwyciłem negacji sygnału i jak widać na dzień dzisiejszy na tej transakcji jestem stratny. Niemniej jednak nie jest to jeszcze duża strata, wiec staram się nie podejmować nerwowych ruchów. Docelowo oczekuję powrotu do kanału wzrostowego, którego dolne ograniczenie przebiega w okolicach 5.00 PLN.

Aktualna sytuacja – niezła ale poniżej oczekiwań

Były cele, były starania ale raczej nie uda się już osiągnąć zamierzonego zysku. Na ostatni dzień października roczny zysk mojego portfela inwestycyjnego spadł do poziomu 73 653,20 PLN (przed opodatkowaniem). Pozostaje jedynie nadzieja, że spółki które aktualnie posiadam będę miały udaną końcówkę roku i wygenerują odpowiednio dobre wyniki.

Portfel Obserwatora Giełdowego – stan na dzień 31.10.2017 r.

Ticker Nazwa Data zakupu Śr. cena zakupu Data sprzedaży Cena sprzedaży Zysk / Strata* Zysk / Strata**
MEX MexPolska 24-05-2016 5.23 07-02-2017 8.10 + 53.88% + 28 180.20 PLN 
EEX Ekoexport 15-12-2017 16.16 03-03-2017 16.80 + 3.16% + 1 174.34 PLN 
RFK Rafako 22-02-2017 6.95 06-03-2017 9.80 + 41.07% + 13 923.38 PLN 
JSW JSW 11-01-2017 70.20 16-03-2017 75.00 + 6.03% + 2 116.86 PLN 
ALL Ailleron 02-03-2017 10.00 17-03-2017 13.58 + 34.68% + 7 803.26 PLN 
JSW JSW 04-04-2017 69.83 10-04-2017 77.00 + 9.45% + 3 628.54 PLN 
ALL Ailleron 20-03-2017 11.76 21-04-2017 14.00 + 18.17% + 8 548.11 PLN 
LVC LiveChat 07-03-2017 49.20 25-04-2017 56.50 + 14.00% + 6 887.77 PLN 
BRA Braster 24-02-2017 21.15 19-07-2017 13.99 – 34.41% – 7 277.46 PLN
TSG Tesgas 06-03-2017 3.26 09-06-2017 3.00 – 8,28% – 2 151.36 PLN
ENG Energa 28-04-2017 10.07 07-08-2017 13.30 + 31.26% + 18 886.71 PLN 
OPL Orange 27-04-2017 4.45 07-08-2017 5.70 + 27.26% + 6 064.54 PLN 
BRA Braster 24-02-2017 21.15 29-09-2017 12.19 – 42,98% – 9 090.03 PLN
AGT*** Agroton 04-08-2017 5.93 21-09-2017 5.00 – 3,11% – 147,86 PLN
PKP*** PKP 03-08-2017 62.00 26-09-2017 59.00 + 3.68% + 228,50 PLN 
EEX Ekoexport 26-04-2017 11.10 23-10-2017 8.00 – 27,90% – 6 122,30 PLN
KGH KGHM 25-07-2017 120.00 + 1,67% + 801,00 PLN
BOW*** Bowim 03-08-2017 4.00 – 9,23% – 740,00 PLN
BHW*** Handlowy 13-10-2017 69.50 +5,51% – 383,62 PLN
LVC Livechat 18-10-2017 45.50 +5,24% + 2384,38 PLN
URS Ursus 10-10-2017 4.06 – 0,04% – 8,92PLN
* dla transakcji, które nie zostały zamknięte, podana wartość uwzględnia cenę zamknięcia na ostatniej sesji
* * wynik po uwzględnieniu prowizji (kupno-sprzedaż) przed opodatkowaniem
*** transakcja dokonane z uwzględnieniem sygnałów wygenerowanych przez Squaber

 

Komentarze: 4 / Udostępnij:

To może cię zainteresować …

4 komentarze dla wpisu pt. “Dlaczego trudno zarobić, gdy indeksy są na szczycie?

Wyraź swoją opinię

Twój adres e-mail nie będzie publikowany. Pola "Name" i "Email" są wymagane